Modelowanie płac przeciętnych z zastosowaniem filtrów Kalmana

• Authors: Michał Zienkiewicz

Title variants

Model of average salaries and wages by application of Kalman filters

• Languages of publication: PL

Abstracts

Estymacja parametrów strukturalnych modeli płac przeciętnych na podstawie danych dotyczących gospodarki polskiej w okresie centralnego planowania oraz transformacji wymaga zastosowania metod pozwalających na uzmiennienie tychże parametrów w czasie. Modele przestrzeni stanów oraz filtr Kalmana pozwalają rozwiązać rozważany problem. Dopiero od początku lat dziewięćdziesiątych można mówić o względnie zunifikowanym podejściu do modelowania zjawisk ekonomicznych. Autor przedstawia metodologię, która jest połączeniem różnych odmian algorytmu filtracji, metody największej wiarygodności oraz numerycznych metod optymalizacyjnych.

EN

This paper applies Kaiman filtering and constrained maximum likelihood techniques to estimate structural parameters of average wages' models using Polish annual data for the period of both central planning and transition (1960-1998). The main conclusions are that prices are the leading factor affecting wages in Poland in the examined period, although the role of labour market disequilibria and labour productivity cannot be underestimated. Moreover time-varying elasticity with respect to prices, on average, turns out to be significantly lower than unity. Applied estimation method proves its usefulness in modeling Polish alike economies and shows that transition process is far from over. (original abstract)

Keywords

PL

Filtry Kalmana; Metody ekonometryczne; Modele ekonometryczne; Płace

EN

Kalman filters; Econometric methodology; Econometric models; Wages

• Publisher: Główny Urząd Statystyczny
• Journal: Wiadomości Statystyczne. The Polish Statistician
• Year: 2003
• Issue: nr 5
• Pages: 21-32

Contributors

author

Michał Zienkiewicz

References

• 1. Anderson, B, D. O., Moore, J. B. [1984], Filtracja optymalna, WNT, Warszawa
• 2. De Groot, B., Koopman, S. J., Ooms, M. [1999], Time-Series Modeling of Daily Tax Revenues, Econometric Institute, Erasmus University, Rotterdam
• 3. Hall, R. E., Taylor, J. B. [2000], Makroekonomia, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa
• 4. Hamilton, J. D. [1994], Time Series Analysis, Princeton University Press, Princeton
• 5. Harvey, A. C. [1989], Forecasting, Structural Time Series Models and the Kaiman Filter, Cambridge University Press, Cambridge
• 6. Harvey, A. C. [1994], Time Series Models, Cambridge University Press, Cambridge
• 7. Jaźwinski, A. H. [1970], Stochastic processes and filtering theory, Academic Press, NY
• 8. Welfe, A. [1993], Inflacja i rynek, PWE, Warszawa
• 9. Welfe, A. [1996], The Price-Wage Inflationary Spiral in Poland, Economics of Planning, 29, s. 33-50
• 10. Welfe, A. [1997], Determinanty wzrostu płac, Ekonomista, 4, s. 459-469
• 11. Welfe, A. (red.) [2000], Gospodarka Polski w okresie transformacji, PWE, Warszawa
• 12. Welfe, W., Welfe, A. [1996], Ekonometria stosowana, PWE, Warszawa