Impact Of Non-Performing Loans On Bank Profitability: Empirical Evidence From Commercial Banks In Ghana

• Authors: Dramani Angsoyiri

Title variants

PL

Wpływ kredytów zagrożonych na rentowność banków: dowody empiryczne z banków komercyjnych w Ghanie

Abstracts

PL

W badaniu określono wpływ kredytów zagrożonych (ang. NPL - non performing loans) na rentowność banków komercyjnych w Ghanie w latach 2009–2018. Czynniki wyjaśniające NPL zawierają istotne informacje dla banków. Wyniki analizy wskazują, że wpływ kredytów zagrożonych na rentowność nie jest statystycznie istotny: efektywność kosztów operacyjnych i zwrot z kapitału własnego mają dodatni i statystycznie istotny związek z rentownością. Próba obejmowała sektor bankowy (banki komercyjne) w okresie 2009–2018. Czynniki te obejmują zwrot z aktywów jako funkcję stosunku kredytów zagrożonych, ryzyko kredytowe, kurs walutowy, inflację, bezrobocie i wielkość banku jako zmienną kontrolną. Oszacowania dokonano za pomocą regresji przy użyciu wielowymiarowej regresji liniowej za pomocą oprogramowania SPSS. W badaniu wzięto pod uwagę ograniczone wskaźniki bankowe jako wyznaczniki kredytów zagrożonych i ograniczono się do określonego przedziału czasowego 2009–2018. Wyniki przeprowadzonej regresji wskazują, że na rentowność banków duży wpływ ma wzrost liczby kredytów zagrożonych. Wielowymiarowa regresja liniowa pokazuje, że rentowność ma pozytywny, nieistotny wpływ na kredyty zagrożone. Z drugiej strony efektywność kosztów operacyjnych i zwrot z kapitału mają dodatni i statystycznie istotny związek z rentownością. W związku z tym, gdy wydatki sektora bankowego są wyższe w porównaniu z jego przychodami, ogólny zysk banków byłby niski, co miałoby wpływ na zagrożone kredyty banków. Dlatego też koszty operacyjne powinny być utrzymywane na jak najniższym poziomie.

EN

This study examined the influence of non-performing loans on Ghana commercial banks’ profitability in the 2009–2018 period. The factors that explain the NPL contain very essential information for banks. The results indicate that the effect of non-performing loans on profit-ability is not statistically significant: operating expense efficiency and return on equity, have a positive and statistically significant relationship with profitability. The sample consisted of the banking sector (commercial banks) in the 2009–2018 period. The factors include return on assets as a function of the ratio of non-performing loans, credit risk, exchange rate, inflation, unemployment, and bank size as a control variable. The estimation was done by regression using multivariate linear regression through SPSS software.The study considered limited banking indicators as determinants of non-performing loans and was limited to the specific 2009–2018 time frame. The regression results indicate that bank profitability is strongly impacted by the increase in non-performing loans. The multivariate linear regression shows that profitability has a positive insignificant influence on non-performing loans. On the other hand, operating expense efficiency and return on equity have a positive and statistically significant relationship with profitability. Hence, when the banking sector’s expenses are higher as compared to its revenue, the banks’ overall profit would be low, impacting non-performing loans of the banks. The operating expenses should therefore be maintained as low as possible.

Keywords

EN

non-performing loans; credit risk; commercial banks

PL

kredyty zagrożone; ryzyko kredytowe; banki komercyjne

• Publisher: Politechnika Gdańska. Wydział Zarządzania i Ekonomii
• Journal: Przedsiębiorstwo we współczesnej gospodarce - teoria i praktyka
• Year: 2021
• Volume: 2
• Issue: 33
• Pages: 20-35

Dates

published

2021

Contributors

author

Dramani Angsoyiri

• Kwame Nkrumah University of Science and Technology

References

• Franklin Amuakwa-Mensah, George Marbuah & Dinah Ani-Asamoah Marbuah, (2017). Re-examining the determinants of non-performing loans in Ghana’s banking industry: Role of the 2007–2009 financial crisis, Journal of African Business, 18:3,357–379, DOI: 10.1080/15228916.2017.1308199.
• Charles Adusei, (2018). Determinants of Non-performing loans in the Banking sector of Ghana Between 1998 and 2013, Asian Development Policy Review, 6, (3), 142–154.
• Ikram, A., & Su, Q. (2015). Determinants of Productivity in the Ready-made Garments SMEs of Lahore, Pakistan. In Proceedings of the 5th International Asia Conference on Industrial Engineering and Management Innovation (IEMI2014) (pp. 81–86). Atlantis Press.
• Do, H., Ngo, T., & Phung, Q. (2020). The effect of non-performing loans on profitability of commercial banks: Case of Vietnam. Accounting, 6(3), 373–386. Doi: DOI: 10.5267/j.ac.2020.1.001.
• Kargi, H.S. (2011). Credit risk and the performance of Nigerian banks. Ahmadu Bello University, Zaria. Retrieved from https://www.academia.edu/8637351/Credit risk and the performance of Nigerian banks.
• Kingu, P.S., Macha, S., & Gwahula, R. (2018). Impact of non-performing loans on bank’s profitability: Empirical evidence from commercial banks in Tanzania. International Journal of Scientific Research and Management, 6(01). Doi: DOI: 10.18535/ijsrm/v6i1.em11.
• Klein, N. (2013). Non-performing loans in CESEE: Determinants and impact on macroeconomic performance. International Monetary Fund. Retrieved from https://www.imf.org/en/Publications/WP/Issues/2016/12/31/Non-Performing Loans-in-CESEE-Determinants-and-Impact-on-Macroeconomic-Performance-40413 Journal of Accounting, Finance and Auditing Studies 7/3 (2021): 226–242 242.
• Myers, S. (1977). The financial determinants of corporate borrowing. Journal of Financial Economics, 5, 147–175. Doi:10.1016/0304-405X (77)90015-0.
• Nsobilla, T. (2016). The Effect of Non-Performing Loans on the Financial Performance of Selected Rural Banks in the Western and Ashanti Regions of Ghana http://129.122.16.11/bitstream/123456789/8526/1/TALATA%20NSOBILLA.pdf.
• Rasool, S., Dars, J.A., & Shah, B. (2013). The Role of Commercial Banks in Production of Small and Medium Enterprises (SMEs) in Pakistan. Available at SSRN 2495796.
• Reinhart, Carmen M., and Kenneth S. Rogoff. (2011). “From Financial Crash to Debt-Crisis:Dataset.” American Economic Review. http://www.aeaweb.org/articles.php?-doi=10.1257/aer.101.5.1676.
• Nkusu, M. (2011). Nonperforming loans and macro financial vulnerabilities in advanced economies. IMF Working Papers, 161.
• Jordan Kjosevski $ Mihail Petkovski (2017). Non-performing loans in the Balti states: determinants and macroeconomic effects, Baltic Journal of Economics, 17:1, 25–44, DOI: 10.1080/1406099X.2016.1246234.

Identifiers

DOI

10.19253/reme.2021.02.002

Biblioteka Nauki

2040873