Full-text resources of CEJSH and other databases are now available in the new Library of Science.
Visit https://bibliotekanauki.pl

Results found: 5

first rewind previous Page / 1 next fast forward last

Search results

help Sort By:

help Limit search:
first rewind previous Page / 1 next fast forward last
1
Publication available in full text mode
Content available

Zmiany poziomu konkurencji w sektorach bankowych Polski Czech i Węgier na tle innych krajów Unii Europejskiej

100%
Pawłowska M.
Bezpieczny Bank
|
2015
|
issue 1(58)
63-96
EN
The aim of this paper is presented the results of the competition in the banking sectors countries in the region (Poland, Czech Republic and Hungary) as compared to other EU coun-tries banking sectors, before the crisis and during the crisis. The article presents the results of own research on competition and concentration in the UE banking sector, covering the period before the financial crisis and during the crisis (empirical studies conducted on data covering the years 1997 to 2012) as well as the results of other authors in relation to the banking sectors in the EU countries based on the methods of the theory Industrial Organization Approach of Banking. The paper also addresses the phenomenon of competition between banks and how it affects the stability of the banking sector. The empirical results of the study showed that the level of competition reduced during the crisis in the in the region banking sectors (Poland, Czech Republic and Hungary).
2
Publication available in full text mode
Content available

Wpływ struktury rynku i wielkości banków na stabilność sektorów bankowych UE

100%
Pawłowska M.
Bezpieczny Bank
|
2016
|
issue 2 (63)
21-49
PL
Celem niniejszego opracowania jest przedstawienie roli struktury rynku i konkurencji w krajach UE i określenie jej wpływu na stabilność sektorów bankowych wszystkich państw należących do Unii Europejskiej (UE-27). Wyniki empiryczne, oparte na analizie danych panelowych z wykorzystaniem estymatora GMM, pokazały, że sektory bankowe poszczególnych państw UE-27 nie są jednorodne. Wykazano asymetrię pomiędzy wynikami dla sektorów bankowych tzw. starej unii (UE-15) i tzw. nowej unii (UE-12). Uzyskano różne wyniki dotyczące wpływu konkurencji i wielkości banku na stabilność finansową dla UE-15 (dużych sektorów bankowych) niż dla UE-12 (małych sektorów bankowych). Czynnikiem mającym pozytywny wpływ na stabilność w sektorach bankowych UE-15 jest konkurencja, podczas gdy w sektorach bankowych UE-12 czynnikiem tym jest siła rynkowa. Wykazano jednak, że wielkość sektora bankowego, szacowana jako udział aktywów w PKB, ma negatywny wpływ na stabilność sektorów bankowych zarówno w UE-15, jak i UE-12. Ponadto stwierdzono, że zdolność do spłacania kredytów jest procykliczna szczególnie w UE-12.
EN
The aim of this paper is to present the role of market structure and competitive framework for sound European Union (EU) banking sector, with particular emphasis on the change in basic concentration and competition, in an attempt to determine the relationship between size, competition and risk-taking by European Union banks. The empirical results based on panel data analysis using GMM indicate that banking sectors with EU-27 are not homogeneous and show asymmetry between performance of EU-15 and EU-12 banking sectors. In fact, different results concerning the impact of competition and bank size on financial stability for EU-15 banks (i.e., large banking sectors) and for EU-12 (i.e., small banking sectors) have been obtained. Competition is a factor having a positive impact on stability in the banking sectors of the EU-15, whereas in the banking sectors of EU-12 this factor is market power. Generally, it has been found that the size of the banking sector, estimated as the share of assets in GDP, has a negative impact on the stability of the banking sectors in both: EU-15 and EU-12. In addition, it has been found that the ability to repay loans is procyclical, especially in EU-12.
3
Publication available in full text mode
Content available

Rentowność banków w Polsce w okresie globalnego kryzysu finansowego i kryzysu zadłużenia w strefie euro

100%
Pawłowska M.
Bezpieczny Bank
|
2017
|
issue 2 (67)
75-96
PL
Celem artykułu jest odpowiedź na pytanie, czy były różnice w determinantach rentowności banków komercyjnych w Polsce ze względu na inwestorów zagranicznych lub krajowych w czasie trwania globalnego kryzysu finansowego i kryzysu zadłużenia w strefie euro. Wyniki analiz wykazały różnice w determinantach rentowności pomiędzy bankami z inwestorami krajowymi i zagranicznymi. Badając zmienne mikroekonomiczne wykazano, że wielkość kapitałów oraz kredytów walutowych była negatywnie skorelowana z rentownością banków z większościowym udziałem inwestorów krajowych. Stwierdzono również dodatnią korelację pomiędzy udziałem kredytów w aktywach ogółem a rentownością banków z udziałem kapitału zagranicznego. Duże banki z udziałem kapitału zagranicznego były bardziej rentowne niż małe banki.
EN
The aim of this study is to find response to the question whether there were differences of the determinants of profitability between banks dependent on foreign and domestic investors in Poland during the Global Financial Crisis and Eurozone Debt Crisis. The results of the analyses showed differences of determinants of the performance between banks dependent on foreign and domestic investors. Amongst the differences in microeconomic variables, the study found that, on the one hand, the amount of capital and foreign currency loans were negatively correlated with the profitability of domestic banks. On the other hand, this paper found a positive correlation between the share of loans in total assets and the profitability of banks with a majority share of domestic investors. Large banks dependent on foreign investors were more profitable than small banks.
4
Publication available in full text mode
Content available

International Banking and Bank Performance: The Case of Poland

100%
Pawłowska M.
Problemy Zarządzania
|
2018
|
issue 2/2018 (74)
74-95
EN
The aim of this study is to examine differences in the determinants of profitability between domestic and foreign banks in Poland during the global financial crisis and the eurozone debt crisis. Empirical results based on panel data sets containing both micro-level and macro-level data provided the evidence of differences in the determinants of performance between domestic and foreign banks, and also between foreign subsidiaries and foreign institutions’ branches, i.e. foreign currency loans were profitable mainly for foreign banks’ subsidiaries. Furthermore, this paper found a positive correlation between the context of parent banks and the profitability of their affiliates mainly during the global financial crisis.
PL
Celem opracowania jest zbadanie różnic w determinantach rentowności banków krajowych i zagranicznych w Polsce w czasie globalnego kryzysu finansowego z 2008 r. i kryzysu zadłużeniowego państw strefy euro. Wyniki empiryczne oparte na analizie danych panelowych zawierających dane na poziomie zarówno mikro, jak i makro wskazały na różnice w determinantach wyników między bankami krajowymi i zagranicznymi, a także między oddziałami zagranicznymi i oddziałami instytucji zagranicznych. Ponadto, w niniejszym dokumencie stwierdzono dodatnią korelację między rentownością banków-matek a rentownością ich spółek zależnych, głównie w czasie globalnego kryzysu finansowego.
5

MARKET STRUCTURE AND FINANCIAL STABILITY OF BANKS IN CENTRAL AND EASTERN EUROPEAN COUNTRIES: DOES CONCENTRATION MATTER?

63%
Karkowska R., Pawłowska M.
Ekonomický časopis (Journal of Economics)
|
2019
|
vol. 67
|
issue 9
953 – 972
EN
The aim of this paper is to verify the impact of the market structure on financial stability in the banking sectors in Central and Eastern European countries, with particular emphasis on the change in the concentration and the share of foreign capital in the period 1999 – 2015. Using the methodology of panel regression, GMM estimator, we examine the implications of banks’ concentration on bank stability of a group of countries from Central and Eastern Europe. Because many empirical studies have examined the role of market concentration, we complement our results with findings on the market concentration-bank fragility trade-off. Employing a concentration ratio (CR5 and HHI) we find that CEE banks are more fragile within a concentrated environment. Our results also reveal that the persistence of risk is affected by the level of bank concentration and this effect is exacerbated mainly during downturns. Finally, the results of this research did not lead to any definite conclusions as to the role of foreign capital participation and rather indicate the impact of bank size and concentration on bank stability.
first rewind previous Page / 1 next fast forward last
JavaScript is turned off in your web browser. Turn it on to take full advantage of this site, then refresh the page.