Search results

1

Global aging - the nature of longevity risk

100%

Trzpiot G.

Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica

|

2016

|

vol. 5

|

issue 325

PL

W artykule przedstawiamy badania nad problemem modelowania ryzyka długowieczności ryzyka. Omawiamy pojęcie ryzyka długowieczności, aby lepiej zrozumieć wszystkie powiązane wyzwania w sferze zarządzania ryzykiem z punktu widzenia finansowego i ubezpieczeniowego. Artykuł prezentuje również opinię na temat praktycznych zadań związanych z rosnącą długości życia. Jednocześnie, wzrost długości życia zwiększył potrzebę rozwoju rynków kapitałowych, celem zarządzania i transferu ryzyka. Dlatego, również podkreślamy przyszłe zarządzanie ryzykiem długowieczności z finansowego punktu widzenia.

EN

In this paper we investigate the latest developments on longevity risk modelling. We first introduce longevity risk to allow for a better understanding of the related challenges in term of risk management from both a financial and insurance point of view. The article also provides a global view on the practical issues of longevity. Simultaneously, the development on the longevity has enhanced the need of capital markets as to manage and transfer the risk. Therefore, we also highlight future developments on longevity risk management from a financial point of view.

2

Systemically Important Banks – Risk Transfer in the Euro Area

89%

Koleśnik J.

Finanse i Prawo Finansowe

|

2023

|

issue 2 (Numer Specjalny)

57-79

PL

Cel artykułu. Podstawowym celem artykułu jest ocena kierunków i skali transferu ryzyka w ramach strefy euro za pośrednictwem banków systemowo ważnych. W artykule dokonano także krytycznej analizy oraz praktycznego zastosowania nadzorczych i złożonych miar identyfikacji banków systemowo ważnych. Metoda badawcza. Wpływ transferu ryzyka systemowego za pośrednictwem banków systemowo ważnych dla krajów macierzystych i goszczących zbadano za pomocą nadzorczej miary udziału pojedynczego banku w krajowym ryzyku systemowym. Dodatkowo wykorzystano także model SRISK. Wyniki badań. Przeprowadzone badania wykazały, że transfer ryzyka potencjalnie ma charakter jednokierunkowy, tzn. z krajów tzw. starej unii do krajów w ramach tej grupy lub do krajów tzw. nowej unii. Zidentyfikowane zostały przy tym trzy banki systemowo ważne, które są większym zagrożeniem dla krajowego systemu bankowego, niż ich podmioty dominujące w swoich krajach. Dodatkowo wykazano, iż w przypadku trzech krajów łączny wkład do ryzyka lokalnych banków systemowo ważnych, będących podmiotami zależnymi banków systemowo ważnych z innych krajów strefy euro przekracza 25%.

EN

The purpose of the article/hypothesis. The main aim of this article is to assess the direction and scale of risk transfer via systemically important banks in the euro area. This paper also critically analyses and proposes practical applications of supervisory and complex measures of SIBs identification. Methodology. The impact of systemic risk transfer via O-SIBs on the home and host countries was examined using the supervisory measure of an individual bank’s contribution in the national systemic risk. Additionally, the SRISK model was used. Results of the research. The conducted research has shown that the nature of risk transfer is potentially unidirectional, i.e., from the ‘old EU’ countries to the other countries in the same group or to the ‘new EU’ states. Also, three other SIBs have been found to pose a greater threat to the national banking system than their parent entities do in their home countries. Moreover, it has been demonstrated that in three countries, the aggregate risk contribution of the local O-SIBs – being subsidiaries of O-SIBs from other Eurozone countries – exceeds 25%.

3

Alternatywne formy transferu i finansowania ryzyka w przedsiębiorstwie

71%

Kalisiak A.

Wiadomości Ubezpieczeniowe

|

2015

|

issue 3

PL

Przedmiotem artykułu są alternatywne instrumenty ubezpieczania ryzyka działalności przedsiębiorstw. Rozwój nowych form transferu i finansowania ryzyka nastąpił w wyniku integracji różnych segmentów rynku finansowego. Tego rodzaju instrumenty znajdują zastosowanie w podmiotach o rozbudowanych pionach finansowych, gdyż wymagają specjalistycznej wiedzy i prowadzenia wielu analiz. Szczególną formą alternatywnego ubezpieczenia ryzyka jest kapitał warunkowy, dający dostęp do dodatkowych środków w momencie wystąpienia określonego zdarzenia losowego (trigger event).

EN

The article is devoted to alternative instruments aimed at insuring the risk of enterprises’ operation. Development of new forms of risk transfer and financing has taken place as a result of integration of various segments of the financial market. Instruments of this type can be used by entities with complex financial divisions, because they require expertise and numerous analyses. What is a specific form of alternative risk insurance is contingent capital, which offers access to additional funds when a given trigger event occurs.

Refine search results

1 Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica

1 Finanse i Prawo Finansowe

1 Wiadomości Ubezpieczeniowe

1 Kalisiak A.

1 Koleśnik J.

1 Trzpiot G.

1 2023

1 2016

1 2015

Global aging - the nature of longevity risk

Systemically Important Banks – Risk Transfer in the Euro Area

Alternatywne formy transferu i finansowania ryzyka w przedsiębiorstwie