Opcyjne strategie hedgingowe w zarządzaniu ryzykiem inwestycji kapitałowych

• Authors: Natalia Iwaszczuk , Radosław Pusz

Title variants

EN

Option Hedging Strategies in the Capital Investments Risk Management

• Languages of publication: PL

Abstracts

EN

Investment trends in the domestic capital market will be examined in this article. Risks associated with capital investment of entities will be analyzed as well. Hedging strategies based on some exotic options will be proposed to reduce risk of capital investments. Impact of sensitivity coefficients on option price will be analyzed to indicate options with best performance.

Keywords

PL

Hedging; Inwestycje kapitałowe; Opcje; Opcje azjatyckie; Rynki finansowe; Zarządzanie ryzykiem finansowym

EN

Asian options; Capital investments; Financial markets; Financial risk management; Hedging; Options

• Publisher: Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
• Journal: Studia Ekonomiczne
• Year: 2013
• Volume: 174
• Pages: 143-159

Contributors

author

Natalia Iwaszczuk

author

Radosław Pusz

References

• M. Mostowy, T. Szeląg: Pojęcie oraz istota hedgingu. "Rynek Terminowy" 2005, nr 28, s. 5.
• W. Tarczyński: Inżynieria finansowa. Instrumentarium, strategie, zarządzanie ryzykiem. Placet, Warszawa 1999, s. 75.
• F. Black, M.J. Scholes: The Pricing of Options and Corporate Liabilities. "Journal of Political Economy" 1973, Vol. 3, s. 637.
• P. Zhang: Exotic Options. A Guide to Second Generation Options. World Scientific, Singapore - New Jersey - London - Hong Kong 2001, s. 115.
• A. Sopoćko: Rynkowe instrumenty finansowe. Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 2005, s. 273.
• I. Pruchnicka-Grabias: Egzotyczne opcje finansowe. CeDeWu, Warszawa 2006, s. 24.

Identifiers

ISSN

2083-8611