Full-text resources of CEJSH and other databases are now available in the new Library of Science.
Visit https://bibliotekanauki.pl

Results found: 7

first rewind previous Page / 1 next fast forward last

Search results

Search:
in the keywords:  zarządzanie zyskami
help Sort By:

help Limit search:
first rewind previous Page / 1 next fast forward last
1
Publication available in full text mode
Content available

Wpływ informacji o pozostałym wyniku całościowym na intencjonalne kształtowanie raportowanych wyników finansowych

100%
Sajnóg A., Sosnowski T.
Annales Universitatis Mariae Curie-Skłodowska, sectio H – Oeconomia
|
2018
|
vol. 52
|
issue 3
EN
This study examines the impact of other comprehensive income reporting in mitigating earnings management by using discretionary accruals for a sample of 83 industrial WSE-listed companies over the period of 2009–2016. We apply a panel least square model using year fixed-effects regression. We find that other comprehensive income reporting diminishes the extent of managerial earnings activities. Our findings suggest that a comprehensive income statement may have significant and positive implications for preventing aggressive accounting and helps users of financial statements identify earnings management better.
PL
Niniejszy artykuł prezentuje wpływ raportowania pozostałych wyników całościowych na niwelowanie procesu zarządzania zyskami poprzez zastosowanie uznaniowych rozliczeń międzyokresowych na bazie 83 spółek notowanych na GPW w Warszawie w latach 2009–2016. W opracowaniu posłużono się metodą najmniejszych kwadratów dla danych panelowych z ustalonymi stałymi efektami w postaci roku. Wyniki badań empirycznych wskazują, iż kompleksowe prezentowanie składników wyniku całościowego może mieć znaczące i pozytywne implikacje dla zapobiegania agresywnej księgowości i wspomaga beneficjentów sprawozdań finansowych w bardziej trafnym identyfikowaniu zarządzania wynikami finansowymi.
2
Publication available in full text mode
Content available

Impact of joint-stock companies’ financial condition on real activities manipulation to manage earnings

84%
Herman S.
Wiadomości Statystyczne. The Polish Statistician
|
2019
|
vol. 64
|
issue 10
36-52
PL
Celem artykułu jest, po pierwsze, ustalenie, czy spółki akcyjne będące w gorszej kondycji finansowej podejmują działania o charakterze realnym w celu zarządzania zyskami, a po drugie, zweryfikowanie, czy skala podejmowanych działań zależy od rodzaju działalności gospodarczej przedsiębiorstwa. W badaniu wykorzystano bazę danych firmy Notoria Serwis oraz modele panelowe. Dla określenia skali działalności związanej z manipulowaniem zyskami posłużono się metodyką zaproponowaną przez Roychowdhury, koncentrując się na manipulacjach związanych ze sprzedażą, produkcją oraz kosztami pośrednimi. Badanie przeprowadzono na podstawie próby niefinansowych spółek akcyjnych funkcjonujących na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie w latach 1998–2016; obejmowało łącznie od 1493 do 1669 obserwacji. Wyniki pozwalają stwierdzić, że spółki będące w gorszej kondycji finansowej podejmują działania o charakterze realnym związane z zarządzaniem zyskami. Zarządzający manipulują wielkością sprzedaży oraz redukują koszty pośrednie produkcji. Natężenie tych działań jest związane z rodzajem działalności gospodarczej prowadzonej przez dany podmiot.
EN
The aim of the paper is both to determine whether joint-stock companies in poor financial condition undertake real activities manipulation to manage earnings, and to investigate the potential relationship between the scope of real activities manipulation and business fields in which these companies are operating. The database of the Notoria Serwis company and panel data models were used for the purpose of the study. In order to measure the scale of real earnings manipulation, the author adopted Roychowdhury’s methodology, focusing on the manipulation of sales, production costs and discretionary expenses. The study examined a sample of non-financial joint-stock companies listed on the Warsaw Stock Exchange in the period 1998–2016, and was based on 1493–1669 observations. The results demonstrated that companies in poor financial condition undertake actions to manage earnings. Managers manipulate sales volumes and reduce levels of discretionary expenses. The intensity of those actions depends on the type of business activity of a given company.
3
Publication available in full text mode
Content available

The ethical judgments of Polish accounting students regarding earnings management

84%
Cygańska M., Artienwicz N., Burchart R.
Zeszyty Teoretyczne Rachunkowości
|
2019
|
issue 104(160)
21-36
EN
Behavioural accounting is a branch of accounting that deals with human attitudes and behaviours to accounting phenomena, which determines decision‐making behaviour. The most important ethical issue facing the accounting profession is earnings management. The aim of this study was to assess the prevailing attitudes of Polish accounting students towards earnings management. The impact of individual variables (gender, age and work experience) on ethical judgments regarding earnings management was assessed. The study revealed that the students’ judgements were affected by the field of manipulation in earnings management. The manipulated accounting method was far less ethically acceptable than manipulated operating decisions. Perceptions of ethicality in accounting practices did not differ significantly between students working in accounting, students working in other fields and unemployed respondents. With regard to age, younger participants were more likely to regard earnings management practices as less ethical than older respondents, but the observed differences were not statistically significant. The differences between genders were not statistically significant either. The research makes a useful contribution to the scientific debate as it is the first research of that type in Poland, shedding light on behav-ioural aspects of earnings management.
PL
Rachunkowość behawioralna zajmuje się zachowaniami księgowych i innych osób zaangażowanych w system rachunkowości. Zarówno zawód księgowego, jak i menedżera wiąże się z podejmowaniem licznych decyzji, które mogą być przedmiotem oceny zarówno merytorycznej, jak i etycznej. Celem niniejszych badań była ocena postaw etycznych studentów rachunkowości w odniesieniu do zarządzania zyskami. Analizie poddano wpływ płci, wieku i doświadczenia zawodowego na ocenę postaw etycznych menedżerów w zakresie zarządzania zyskami. W toku badań wykazano, że ocena postaw etycznych uwarunkowana była manipulacjami w zakresie zarządzania zyskami w obszarze rachunkowości i decyzji operacyjnych. Manipulacje w obszarze rachunkowości oceniane były bardziej krytycznie, aniżeli manipulacje w obszarze decyzji operacyjnych. Ocena postaw etycznych menedżerów przez studentów nie była uwarunkowana płcią, statusem zawodowym ani wiekiem. Niniejsze badanie stanowi użyteczny wkład w debatę naukową, ponieważ jest to pierwsze tego typu badanie w Polsce, rzucające światło na behawioralne aspekty zarządzania zyskami.
4
Publication available in full text mode
Content available

Accrual adjustment: applying the Modified Jones model to selected companies listed on the stock exchanges in Poland and Chile

84%
Morales Parada F., Höllander Sanhueza R., Węgrzyńska M.
Zeszyty Teoretyczne Rachunkowości
|
2020
|
issue 109(165)
69-84
EN
Purpose: Information from the accounting system should secure the proper development o f business and the capital markets. On the other hand, fraud in the accounting sphere significantly distorts the image of an economic unit, which directly affects the level of social trust, as the trust of the interests of the recipi-ents of financial statements is violated. On a global scale, such activities are developing rapidly. The aim of the article is to try to identify accrual adjustments as an accounting tool using the modified Jones model in Polish and Chilean listed companies. Methodology/approach: A modified Jones model was used to study accrual adjustments. The research sample consisted of 30 selected business entities listed on the stock exchange in Poland and Chile that published financial statements in accordance with IAS/IFRS between 2013 and 2017. In total, 60 listed companies were surveyed. Findings: Poland makes accrual adjustments to lower its operating result, while Chilean economic operators rely on accrual adjustments to increase their operating results. Chilean economic operators show a greater dispersion of discretionary accrual adjustments. Therefore, they show more cases of accounting manipulations than Polish compa-nies. Research limitations: The main limitation of the study was the number of companies and the peri-od covered by the study. Originality/value: In the authors' opinion, no studies have been conducted that compare the two countries, Poland and Chile.
PL
Cel: Informacje pochodzące z systemu rachunkowości powinny zapewnić prawidłowy rozwój pomiotu gospodarczego i rynków kapitałowych. Natomiast nadużycia w sferze rachunkowej w znaczący sposób zaburzają obraz jednostki gospodarczej, które wpływają bezpośrednio na poziom społecznego zaufania, gdyż dochodzi do naruszenia zaufania interesów odbiorców sprawozdania finansowego. W skali ogólno-światowej można zauważyć szybki rozwój tego rodzaju działań. Celem artykułu była próba identyfikacji korekt memoriałowych jako narzędzia rachunkowości za pomocą zmodyfikowanego modelu Jones w pol-skich i chilijskich spółkach giełdowych. Metodyka/podejście: Do badania korekt memoriałowych wyko-rzystano zmodyfikowany model Jones. Próba badawcza składała się z 30 wybranych podmiotów gospodar-czych notowanych na giełdzie papierów wartościowych w Polsce i w Chile publikujących sprawozdania finan-sowe zgodne z MSR/MSSF w latach 2013−2017. Łącznie przebadani 60 spółek giełdowych. Wyniki: W Polsce dokonuje się korekt memoriałowych w celu obniżenia wyniku operacyjnego, podczas gdy chi-lijskie podmioty gospodarcze polegają na korektach memoriałowych, aby zwiększyć swój wynik opera-cyjny. Chilijskie podmioty gospodarcze wykazują większe rozproszenie uznaniowych korekt memoriało-wych. Dlatego wykazują więcej przypadków manipulacji księgowych niż firmy polskie. Ograniczenia badania: Podstawowym ograniczeniem badania była liczba wyselekcjonowanych spółek oraz okres objęty badaniem. Oryginalność/wartość: Zdaniem autorów nie przeprowadzono dotychczas żadnych badań po-równujących oba kraje: Polskę i Chile.
5
Publication available in full text mode
Content available

Earnings Management amid the COVID-19 Financial Crisis: The Experience of Poland

84%
Lizińska J., Czapiewski L.
Gospodarka Narodowa. The Polish Journal of Economics
|
2023
|
vol. 313
|
issue 1
93-112
PL
Niniejsze badanie dotyczy oceny konsekwencji zawirowań na rynku wywołanych pandemią COVID-19 dla informacyjności sprawozdawczości finansowej. Jakość zysków została oszacowana za pomocą modeli przekrojowych, umożliwiających ocenę dyskrecjonalnych korekt memoriałowych, dyskrecjonalnych operacyjnych przepływów pieniężnych, dyskrecjonalnych kosztów uznaniowych i dyskrecjonalnych kosztów produkcji. Na podstawie danych dotyczących niefinansowych spółek publicznych w Polsce wykazano ewolucję zarządzania zyskiem typu memoriałowego oraz poprzez rzeczywiste transakcje w czasie kryzysu finansowego, co istotnie poszerza dotychczasowy stan wiedzy w tej dziedzinie. W szczególności w czasie kryzysu istotny był spadek korekt memoriałowych. Można to interpretować jako osłabienie skłonności do zawyżania zysków poprzez ingerencję w proces raportowania finansowego. Spółki wydawały się również bardziej skłonne do przyjęcia strategii big bath, aby zwiększyć swoje możliwości zawyżania dochodów w przyszłości. Ponadto badania potwierdziły, że na znaczeniu zyskało zarządzanie zyskami poprzez oddziaływanie na transakcje. Sugeruje to, że w czasie kryzysu COVID-19 firmy kształtowały swoje strategie, opierając się w większym stopniu na prawdopodobieństwie wykrycia niż na kosztach takich działań. Badanie stanowi głos w dyskusji nad jakością zysków jako kluczowego elementu raportowania i nad jej znaczeniem w finansach przedsiębiorstw, które to elementy dla interesariuszy firmy są nie do przecenienia.
EN
This study examines the consequences of the COVID-19 turbulence on the informativeness of financial reporting. Using data from non-financial public companies in Poland, our evidence documents the evolution of accrual and real earnings management during the pandemic period. We estimate earnings quality with cross-sectional models, observing abnormal accruals, abnormal cash flow from operations, abnormal discretionary expenditures and abnormal production costs. We contribute to the debate on earnings management during financial crises. Specifically, discretionary accruals declined significantly during the crisis. This suggests companies were less eager to inflate earnings via accruals. Polish firms also seemed to be more inclined to adopt the ‘big bath’ strategy to inflate future income. Additionally, the research provides support for predictions that real earnings management gained importance during the turbulence when the total effect of boosting income through real transactions was significant. It suggests that during the COVID-19 crisis companies based their strategies more on the probability of being detected, rather than on the cost of such activities. The study adds to the debate on the qualitative characteristics of earnings as key accounting information and its importance in corporate finance, issues that cannot be overestimated from the perspective of company stakeholders.
6
Publication available in full text mode
Content available

Manipulowanie zyskami przez spółki debiutujące na GPW

67%
Lizińska J., Czapiewski L.
Ruch Prawniczy, Ekonomiczny i Socjologiczny
|
2016
|
vol. 78
|
issue 4
197-212
EN
The research sample covers non-financial initial public offerings (IPOs) on the Warsaw Stock Exchange (WSE, GPW) in the period 1998-2013. The study aims to answer the question whether Polish IPO firms managed their earnings in the issuance period. Differentiated estimation models were applied and several approaches were engaged to detect accrual-based earnings management. The empirical research covered four groups of research problems: zero-profit threshold, last-year threshold, discretionary accruals and profitability consequencesfor the consecutive years. High, positive and statistically significant discretionary accruals were reported in the IPO year or before going public, along with an inclination to report a positive and higher profitability. In consequence, the deterioration in profitability was observed in the following years.
PL
Badania prowadzone były dla spółek z sektora pozafinansowego dokonujących pierwszych ofert publicznych (initial public offering, IPO), na rynku głównym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie w latach 1998-2013. Celem była odpowiedź na pytanie, czy dla spółek dokonujących pierwotnych emisji akcji w Polsce zaobserwować można zjawisko zarządzania zyskami w okresach okołoemisyjnych. Badania empiryczne dotyczyły zjawiska kształtowania wyniku typu materiałowego i przeprowadzono je, wykorzystując różnorodne podejścia i kilku modeli estymacji przesunięć międzyokresowych. Podjęto cztery grupy problemów badawczych – badano skłonność do przekraczania zysku zerowego, skłonność do przekraczania rentowności roku poprzedniego, manipulowanie zyskami poprzez dokonywanie nietypowych przesunięć międzyokresowych oraz konsekwencje manipulowania zyskami dla kolejnych okresów sprawozdawczych. W roku debiutu giełdowego zaobserwowano relatywne zwiększenie poziomu nietypowych przesunięć międzyokresowych (discretionary accruals), czemu towarzyszyło nasilenie skłonności do wykazywania zysku przynajmniej na poziomie roku poprzedniego i skłonności do raportowania dodatniego wyniku finansowego. Konsekwencją nietypowych korekt w roku IPO było osłabienie rentowności w okresie bezpośrednio po debiucie.
7
Publication available in full text mode
Content available

Comparing earnings management and creative accounting. A general review

67%
Bachtijeva D., Tamulevičienė D.
Zeszyty Teoretyczne Rachunkowości
|
2022
|
issue 46(2)
115-135
EN
Purpose: The aim of this article is to compare the concepts of earnings management and creative accounting and to determine their similarities and differences. Methodology/approach: In the study, it is assumed that earnings management and crea-tive accounting are two different phenomena. A comparative study is carried out in three stages using theoretical study methods. In the first stage, by applying the genetic and historical approaches, the origin and development of earnings management and creative accounting are compared. The purpose of the comparison is to assess the origins, period, and causes of earnings management and creative accounting, and to determine the differ-ences in origin and the points of contact. In the second stage, the definitions of phenomena are compared using comparative analysis methods. In the third stage, using comparative analysis and analogy methods, earnings management techniques and creative accounting methods are compared. Findings: The results of the study show that earnings management and creative account-ing are two terms that describe the same phenomenon. To avoid confusion and ambiguity of the terminology, it is recommended that the term “earnings management” be used. Practical implications: By abandoning the term “creative accounting” and using only the term “earnings management”, a contradiction between the academic community and prac-titioners, as well as terminological confusion, would be eliminated. Originality/value: The terms “earnings management” and “creative accounting” are used in both different and similar contexts in the literature, and it is difficult to identify which actions describe earnings management and which ones describe creative accounting. A com-parative study of earnings management and creative accounting assists in solving the terminological problems in the literature.
PL
Cel: Celem artykułu jest porównanie koncepcji earnings management i kreatywnej rachun-kowości oraz określenie ich podobieństw i różnic. Metodyka/podejście badawcze: W opracowaniu przyjęto założenie, że earnings mana-gement i kreatywna księgowość to dwa różne zjawiska. Badanie porównawcze prowadzono w trzech etapach, wykorzystując metody badań teoretycznych. W pierwszym etapie, dzięki zastosowaniu podejścia genetycznego i historycznego, porównuje się genezę i rozwój zarzą-dzania zyskami i kreatywnej rachunkowości. Celem porównania jest ocena pochodzenia, okresu i przyczyn zarządzania zyskami i kreatywnej rachunkowości oraz określenie różnic w pochodzeniu, a także punktów stycznych. W drugim etapie zestawia się definicje zjawisk, stosując metody analizy porównawczej. W trzecim etapie, wykorzystując analizę porównaw-czą i metody analogii, dokonuje się porównania technik zarządzania zyskami i metod krea-tywnej rachunkowości. Wnioski: Wyniki badania pokazują, że zarządzanie zyskami i kreatywna księgowość to dwa terminy, które opisują to samo zjawisko. Aby uniknąć nieporozumień i niejednoznaczności terminologicznych, zaleca się stosowanie terminu „earnings management”. Implikacje praktyczne: Rezygnacja z terminu „kreatywna księgowość” i używanie wyłącz-nie terminu „zarządzanie zyskami” pozwoliłaby wyeliminować sprzeczność między środo-wiskiem akademickim a praktykami, a także zamieszanie terminologiczne. Oryginalność/wartość: Terminy „earnings management” i „kreatywna księgowość” są uży-wane w literaturze w różnych i podobnych kontekstach i trudno jest określić, które działa-nia opisują earnings management, a które kreatywną księgowość. Studium porównawcze earnings management i kreatywnej rachunkowości pomaga w rozwiązaniu problemów termi-nologicznych występujących w literaturze przedmiotu.
first rewind previous Page / 1 next fast forward last
JavaScript is turned off in your web browser. Turn it on to take full advantage of this site, then refresh the page.