Search results

1

Analiza Monte Carlo własności testów kointegracji dla panelowego procesu var z międzyprzekrojowymi wektorami kointegrującymi

100%

Kębłowski P.

Przegląd Statystyczny

|

2018

|

vol. 65

|

issue 2

173-182

2

ANALYSIS OF THE TIME EVOLUTION OF NON-LINEAR FINANCIAL NETWORKS

81%

Fiedor P.

Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica

|

2015

|

vol. 3

|

issue 314

PL

W niniejszym artykule traktujemy rynki finansowe jako sieci złożone. Najczęściej wyznacza się minimalne drzewo rozpinające oparte o empiryczną macierz korelacji W naszych wcześniejszych badaniach rozszerzyliśmy tę metodologię poprzez zamianę współczynnika korelacji liniowej Pearsona na miary oparte o teorię informacji: informację wzajemną i stopę informacji wzajemnej, co pozwala na uwzględnienie zależności nieliniowych. W niniejszym badaniu zajmujemy się ewolucją sieci finansowych w czasie, przy zastosowaniu mechanizmu przesuwnego okna. Jako że miary oparte o teorię informacji są znane z wolnej zbieżności, opieramy naszą analizę na współczynniku największej korelacji Hirschfelda-Gebeleina-Rényiego, estymowanym przez randomizowany współczynnik zależności (RDC). Jest on definiowany w odniesieniu do analizy korelacji kanonicznych losowych nieliniowych odwzorowań przy pomocy kopuł. Na tej podstawie tworzymy minimalnego drzewa rozpinające dla każdego okna przesuwającego się wzdłuż badanych szeregów czasowych, analizujemy ewolucję różnych własności tych sieci w czasie, i ich znaczenie dla badanego rynku. Stosujemy tę procedurę w odniesieniu do zestawu danych opisującego logarytmiczne zwroty cen akcji z Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie z lat pomiędzy 2006 i 2013, komentujemy otrzymane wyniki, możliwości ich praktycznego zastosowania oraz ich znaczenie dla badaczy i analityków.

EN

We treat financial markets as complex networks. It is commonplace to create a filtered graph (usually a Minimally Spanning Tree) based on an empirical correlation matrix. In our previous studies we have extended this standard methodology by exchanging Pearson’s correlation coefficient with information-theoretic measures of mutual information and mutual information rate, which allow for the inclusion of non-linear relationships. In this study we investigate the time evolution of financial networks, by applying a running window approach. Since information-theoretic measures are slow to converge, we base our analysis on the Hirschfeld-Gebelein-Rényi Maximum Correlation Coefficient, estimated by the Randomized Dependence Coefficient (RDC). It is defined in terms of canonical correlation analysis of random non-linear copula projections. On this basis we create Minimally Spanning Trees for each window moving along the studied time series, and analyse the time evolution of various network characteristics, and their market significance. We apply this procedure to a dataset describing logarithmic stock returns from Warsaw Stock Exchange for the years between 2006 and 2013, and comment on the findings, their applicability and significance.

3

Uwarunkowania konsumpcji osób w wieku 70 lat i więcej

58%

Piekut M.

Wiadomości Statystyczne. The Polish Statistician

|

2016

|

issue 6

45-58

PL

Celem artykułu jest wskazanie na hierarchię czynników determinujących konsumpcję w gospodarstwach domowych osób w wieku 70 lat i więcej. Materiał badawczy stanowiły dane z Badania budżetów gospodarstw domowych GUS za 2012 r. W prezentowanym badaniu zastosowano metodę analizy korelacji kanonicznej. Najważniejszymi determinantami wydatków w gospodarstwach domowych osób w wieku 70 lat i więcej okazały się dochody rozporządzalne przypadające na osobę oraz wielkość gospodarstwa domowego. Większe wydatki na napoje alkoholowe i wyroby tytoniowe charakteryzowały gospodarstwa domowe, w których głową gospodarstwa był mężczyzna. W gospodarstwach domowych zlokalizowanych na wsiach oraz prowadzonych przez osoby z wykształceniem podstawowym notowano mniejsze wydatki na usługi, takie jak łączność oraz rekreację i kulturę.

EN

The purpose of this article is to indicate the hierarchy of factors determining consumption in households of people aged 70 and more. Material consisted of data from a study of household budgets survey for 2012. The present study used the method of canonical correlation analysis. The most important determinants of expenditure in households of people aged 70 and more have proven to be disposable income per capita and the size of the household. More spending on alcoholic beverages and tobacco products were characterized by households in which the head of the household was a man. In households located in rural areas and run by people with primary education reported less spending on services such as communications, recreation and culture.

RU

Целью статьи является указание на иерархию факторов детерминирующих потребление в домашних хозяйствах лиц в возрасте от 70 лет и более. Материал для обследования составляли данные ЦСУ из Обследования бюджетов домашних хозяйств за 2012 г. В представленном обследовании был использован метод анализа канонической корреляции. Самыми важными детерминантами расходов в домашних хозяйствах лиц в возрасте от 70 лет и более оказался чистый доход на душу и размер домашнего хозяйства. Более высокие расходы на алкогольные напитки и табачные изделия характеризовали домашние хозяйства, в которых главой был мужчина. В деревенских домашних хозяйствах и там, где главой были лица с начальным образованием наблюдались более низкие расходы на услуги, среди них связь, отдых и культура.

Refine search results

1 Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica

1 Przegląd Statystyczny

1 Wiadomości Statystyczne. The Polish Statistician

1 Fiedor P.

1 Kębłowski P.

1 Piekut M.

1 2018

1 2016

1 2015

Analiza Monte Carlo własności testów kointegracji dla panelowego procesu var z międzyprzekrojowymi wektorami kointegrującymi

ANALYSIS OF THE TIME EVOLUTION OF NON-LINEAR FINANCIAL NETWORKS

Uwarunkowania konsumpcji osób w wieku 70 lat i więcej